Alameda前员工回忆,一次“胖手指”交易导致数千万美元的亏损。

Alameda前员工回忆,一次“胖手指”交易亏损数千万美元。

Alameda Research的“胖手指”交易事件导致市场闪崩的启示

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Alameda Research是一家在加密货币行业非常著名的量化交易公司。然而,这家公司并非没有失误的一面。在2021年10月21日,一位交易员的“胖手指”导致了比特币市场的短时闪崩事件。这个故事在全球范围内引起了巨大的反响,让我们一起来看看背后的真相和启示吧。

故事发生在笔者加入Alameda Research的前几周。我刚刚掌握了公司的工程工作流程,并开始了解交易系统。在高层面上,Alameda的交易以两种模式运行。

首先是半系统策略,交易员根据模型参数设置来操作复杂的自动交易系统。这种方式,交易员不需要进行实际交易,而是微调算法以决定如何高频执行交易。

其次是手动交易,交易员需要定期进行手动操作。通常情况下,如果我们的自动交易系统因市场波动而失效,或者如果我们发现套利机会没有被自动交易系统发现,就需要进行手动交易。

我们的自动交易系统处理了Alameda绝大多数的交易。因此,我们非常重视健全性检查,以确保发送的订单价格相对于当前市场价格是合理的。然而手动交易则相对自由裁量。

这次事件的风险之处在于它常常是看不见的,直到它突然出现并咬住你的屁股。

在2021年10月21日,一位Alameda交易员失误了。这位交易员试图根据消息出售一批比特币,并通过我们的手动交易系统发出订单。然而不幸的是,他把小数点移动了几位,以比当前市场价格更低的价格出售比特币。

结果,市场立即做出了反应。在某些交易平台上,比特币的价格从6.5万美元暴跌至8千美元,但很快被套利者恢复。

这突如其来的价格波动引发了各种关于事件原因的讨论。即便是加密货币界的专业交易员也争相探究究竟是怎么回事。

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新闻媒体也开始关注此事。Binance US是其中一个重要的交易平台,该平台发布了一份声明,声称闪崩事件是由一位“机构交易员”造成的,该交易员的“交易算法存在缺陷”。

所以,我们猜测Caroline给他们打过电话。

Alameda在这次“胖手指”交易中损失了惊人的数千万美元。然而,由于这只是一次无意识的失误,除了对手动交易实施额外的健全性检查外,我们什么也没有做。

事实上,Alameda通常是等到问题出现后再进行修复的。这就是为什么我们花了这么长时间来实施健全性检查,而其他“传统”的交易公司则从未开始进行交易。

然而,一切很快恢复正常。根据最高负责人SBF的说法,通过我们迅速采取行动获得的收益超过了我们因风险检查疏漏和黑客攻击等导致的偶然损失。这也是SBF在Alameda和FTX创建企业文化的推动力。

在过去的两年里,比特币闪崩事件一直是公众心中的一个谜。现在你已经知道了背后的责任人是谁,以及这背后发生了什么。

这次事件对于整个加密货币行业也是一个警示,需要引起我们的重视。尽管自动交易系统能够快速高频执行交易,但在手动交易中我们依然需要正确而谨慎的操作。毕竟,“胖手指”式的失误一旦发生,其对市场的影响是不可估量的。

在未来,我们应该继续加强健全性检查,审慎对待手动交易,以保证交易的准确性和合理性。同时,也需要更多的监管机构和行业组织加入,共同制定更完善的规则和标准,以确保整个行业的稳定和发展。

总之,这次“胖手指”交易事件给我们带来了教训,同时也让我们更加深入地认识到了加密货币交易中的风险和挑战。只有加强风险意识,增强监管监察能力,才能让加密货币行业迈向更加健康和稳定的未来。

参考资料:

[1] Adi. “Alameda Stories: The Day We Fat Fingered Our Trades”. Foresight News. Retrieved from https://bitpush.news/articles/20230930/895412.html

[2] Images retrieved from: – https://images.bitpush.news/cn/20230921/169526092363511989 – https://images.bitpush.news/cn/20230921/169526092513484224