Curve创始人目前面临的1.8亿美元贷款清算风险有多大?

Curve创始人面临的贷款清算风险是1.8亿美元。

Curve Finance几个资金池遭受攻击,其创始人Egorov面临清算风险

最近,Curve Finance几个资金池正遭受着攻击的压力,而其创始人Michael Egorov在该平台上面临着严重的清算风险。Egorov目前拥有大约1亿美元的贷款,其中约占整个CRV流通供应量的47%。而随着CRV币价在过去24小时内下跌了10%,Curve Finance的健康状况正处于非常危险的状态。

这并不是Egorov唯一面临的问题。在Aave平台上,他持有3.05亿枚CRV,并且背靠着价值6320万美元的USDT贷款。当清算门槛降至55%时,他的头寸就将在CRV/USDT价格达到0.3767时被强制平仓。只需要CRV价格下跌约33%就会导致他的头寸被清算。此外,他还需要支付约4%的年化利率来维持这笔贷款。

值得注意的是,Egorov在Frax Finance上的状况也不容乐观。他目前持有5900万枚CRV,但负债却达到了1580万FRAX。尽管相比Aave的头寸,这笔CRV抵押品和稳定币债务的规模要小得多,但由于Fraxlend的时间加权可变利率,这也给他的CRV头寸带来了更大的风险。

在Frax Finance上,利率每12小时就会翻倍,当前利率为81.20%。预计不到3.5天后,利率将升至最高近10,000% APY。无论CRV价格如何,这样高的利率都可能导致他最终被清算。根据最高LTV为75%的情况来看,对于他的头寸来说,强平价格将在4.5天内达到0.517 CRV/FRAX,仅比当前市场价格低不到10%。

为了应对风险,Egorov曾两次尝试降低债务和利用率,他在过去24小时内共计偿还了400万FRAX(分别为350万和50万)。然而,市场利用率仍旧保持在100%的高位,尽管Egorov进行了还款,但用户们却争先恐后地移除流动性。

由于存在如此巨大的头寸风险,加上当前流动性相对较低,用户们对CRV价格表示了严重的担忧。在链上,CRV的流动性仅价值约1000万美元,而在币安交易所上,对于CRV而言,2%深度下的资金仅为37万美元。

这些面临清算风险的头寸规模非常庞大,甚至达到了8位数。因此,如果CRV价格大幅下跌,将可能对整个DeFi生态系统造成连锁反应。

为了刺激贷款市场流动性的增加,并降低利用率和债务失控的风险,Egorov在今天部署了一个新的Curve池子和指标。该池子由crvUSD和Fraxlend的CRV/FRAX LP代币组成,并且种子资金为10万美元CR。这个CRV/FRAX LP池子与他在Fraxlend借款所使用的流动性是相同的,因此对于他而言,这也是清算风险最大的一个环节。

令人欣慰的是,在该池子上线仅4小时后,已经吸引了200万美元的流动性,利用率也降至89%。

整体来看,Curve Finance面临着严峻的挑战,尤其是其创始人Egorov。他的多个头寸面临着巨大的清算风险,而这可能导致CRV价格大幅下跌,并对整个DeFi生态系统产生连锁反应。需要密切关注这个问题,并寻找可能的解决方案。