国际货币基金组织工作论文(下):加密货币税务如何处理?

IMF工作论文(下):加密货币税务处理?

逃税和收入潜力

从一开始,加密货币和加密资产最令人担忧的问题就是其匿名属性在为犯罪活动提供便利方面的吸引力。毫无疑问,它们的犯罪用途是广泛的,无论是在大规模缉获(最大的一次是在 2022 年 2 月,价值 36 亿美元的比特币),还是在相当大的(尽管短暂的)价格反应中。这也暗示了长期以来围绕加密货币的阴暗面:比特币的使用与制度质量/腐败控制指标之间存在着强烈的跨国负相关关系。值得关注的具体领域包括”传统”犯罪——洗钱、毒品和其他非法商品和服务贸易、恐怖主义融资,以及利用类似数字技能的新型犯罪,包括网络欺诈和勒索软件攻击。逃税通常被包括在这个长长的名单中,但也许并不令人意外的是,它往往排在比较靠后的位置。事实上,至少在某种程度上,直接掌握利用加密货币从事犯罪活动的情况要比掌握利用加密货币从事逃税活动的情况容易得多。我们将逐一讨论。

犯罪与加密货币

与利用加密货币逃税相比,人们对利用加密货币进行更严重犯罪的了解更多。这是因为该技术的性质——区块链上的全部交易历史和公钥都是公开信息——为核心犯罪活动的程度提供了有意义的线索。Foley 等人(2019 年)利用区块链从 2009 年开始到 2017 年 4 月的全部(超过 6 亿次)交易数据,首先确定了与暗网上的扣押和交易相关的地址。在此基础上,他们更进一步,根据与被认定为”直接”非法的交易建立群组,并根据其特征(如使用”翻滚”和其他混淆措施)进行估算,从而估算出可能从事非法活动的更广泛人群。他们的最终估计是,2017 年约有 25% 的比特币用户参与了犯罪活动,按数量(按价值)计算约占所有交易的 23%(17%),持有大约一半的比特币。以美元计算,这意味着 2017 年的交易额为760亿美元,比特币持有量为 70 亿美元。这些数字足够大,得以得出结论:“比特币作为一种支付系统,其很大一部分价值来自于它在促进非法贸易方面的用途”。Chainanlysis 是一家专业的加密货币分析公司,它得出的加密货币促成的非法活动的相对规模要小得多。据 Chainanlysis(2022a)估计,在 2017 年,“非法地址”约占所有交易的 1.4%,收到的付款约为40亿美元。Makarov 和 Schoar(2021年)得出的数字同样不高,非法交易和赌博占总交易量的比例不到 3%。

这是很大的差异。Makarov 和 Schoar(2021年)将其主要归因于分母的不同,与 Foley 等人(2019 年)不同的是,他们自己的估算不包括与交易所有关的和类似的交易,他们认为这些交易不是 “有经济意义的交易”:这些交易约占总量的 80%。虽然这有助于调和这些数字,但这意味着这些交易在与实际活动相关的比特币交易中占有相当大的份额。

虽然加密犯罪在绝对数量和价值上都在快速增长,但相对而言却在下降,这一点已达成共识。人们似乎还一致认为(尽管更多的是断言,而不是证明),犯罪活动仍然在很大程度上依赖于传统的融资手段,包括现金。

同样明显的是,加密货币在不断创新,以提高匿名性。例如,Monero 在区块链上运行,但具有不公开公钥、交易细节和其他信息的特点。这些加密货币越来越被视为严重犯罪的首选。为此,美国国税局在 2020 年发布了一份提案,以提高追踪 Monero 和其他隐私密钥交易的能力。

逃税与加密货币

由于非法活动的收益一般都要纳税,因此对上述非法活动的估计会包含一定程度的逃税。然而,对于一直是关注和调查重点的严重犯罪而言,逃税很可能只是一个副产品,而不是主要动机;事实上,加密货币中广泛洗钱的目的是使非法所得看似合法,甚至可能因此需要缴纳一定的税款。

然而,从税收角度来看,有三个问题更为重要。首先是使用加密货币作为逃税手段的动机的性质,这些交易本来是合法的:例如,提供合法商品或服务,或支付工资。其次是加密货币在多大程度上被用于或可能被用于这种目的。第三是与加密资产本身的产生或交易有关的税款在多大程度上得到了适当的支付,例如挖矿收入或出售收益。人们对这些问题知之甚少。

关于第一个问题,加密技术本身并不会从根本上改变影响逃税决策的考虑因素。其本质仍然是以 Allingham and Sandmo(1972年)为开端的文献中所阐述的那样:在逃税成功时节省的税金与逃税失败时遭受的损失之间取得平衡,而每种情况发生的可能性都取决于被发现的概率。在这一典型背景下,加密货币因其匿名性而具有的显著特征自然会被认为是一种特别低的被发现概率,因此作为一种逃税手段具有特殊的吸引力。但在计算中可能还有其他考虑因素。

其一是交易成本,这既关系到是否逃避,也关系到逃避手段的选择。在这方面,加密货币与显而易见的比较对象现金之间的优势平衡点并不是先验的(而且可能随着时间的推移而改变)。例如,相对于现金而言,加密货币可能会节省一些交易成本,因为现有的交易渠道有时会更加昂贵;例如,一笔 200 美元的汇款估计费用为 5.7%,而比特币交易的费用仅为 1.4%(Beck 等人,2022 年)。但是,使用和利用比特币来提高匿名性可能需要掌握一些技能,而这些技能的获取成本很高。随着时间的推移,使用加密货币的后一个障碍(抛开任何监管限制不谈)肯定会减少。

另一个更独特的考虑因素是加密货币的高价格波动所隐含的风险。在使用加密货币的过程中,欺诈或盗窃的风险不同程度地增加也